La tercera generación de VW Passat apareció en 1988 en Europa y marcó un cambio radical con sus predecesores. Su estilo más redondo contrasta con las formas muy angulosas de la versión B3. Esta versión fue la primera producida en una plataforma producida por VW, y no por el primo Audi. Con más de 5 millones de ejemplares vendidos, fue propuesta en berlina 4 puertas o en break (variant) 5 puertas. A nível de la motorización, la gama se compone de los 1.8l en 90cv e incluso de un G60 de 160cv y 2.8l VR6 gasolina (2.9l en VR6 Syncro), y de un 1.9l TDi. En 1993, la Passat B3 aprochevó un trazo de lápiz para renovar algunos elementos de carrocería y la parrilla del radiator, ausente hasta ese momento. Se observa también la aparición de Airbags de serie, ya que la seguridad se convirtió en una prioridad para el constructor alemán. Al mismo tiempo, un nuevo motor Turbo Diesel a inyección directa (1.9L) apareció, permitiendo a la VW Passat III tener una autonomía de 1800km con un sólo tanque leno !
